UPSC Prelims

Comprehension

Theme:
Comprehension (Multi-Questions) / рдЧрджреНрдпрд╛рдВрд╢ (рдЕрдиреЗрдХ рдкреНрд░рд╢реНрди)

Corporate governance is based on principles such as conducting the business with all integrity and fairness, being transparent with regard to all transactions, making all the necessary disclosures and decisions, complying with all the laws of the land, accountability and responsibility towards the stakeholders and commitment to conducting business in an ethical manner. Another point which is highlighted on corporate governance is the need for those in control to be able to distinguish between what are personal and corporate funds while managing a company. Fundamentally, there is a level of confidence that is associated with a company that is known to have good corporate governance. The presence of an active group of independent directors on the board contributes a great deal towards ensuring confidence in the market. Corporate governance is known to be one of the criteria that foreign institutional investors are increasingly depending on when deciding on which companies to invest in. It is also known to have a positive influence on the share price of the company. Having a clean image on the corporate governance front could also make it easier for companies to source capital at more reasonable costs. Unfortunately, corporate governance often becomes the centre of discussion only after the exposure of a large scam.

рдкрд░рд┐рдЪреНрдЫреЗрдж-2

рдирд┐рдЧрдорд┐рдд рдЕрднрд┐рд╢рд╛рд╕рди рдХреБрдЫ рд╕рд┐рджреНрдзрд╛рдВрддреЛрдВ рдкрд░ рдЖрдзрд╛рд░рд┐рдд рд╣реЛрддрд╛ рд╣реИ, рдЬреИрд╕реЗ рдХрд┐, рд╕рдорд╕реНрдд рдирд┐рд╖реНрдард╛ рдФрд░ рдирд┐рд╖реНрдкрдХреНрд╖рддрд╛ рд╕реЗ рдХрд╛рд░рдмрд╛рд░ рдХрд╛ рд╕рдВрдЪрд╛рд▓рди рдХрд░рдирд╛, рд╕рднреА рд╕рдВрд╡реНрдпрд╡рд╣рд╛рд░реЛрдВ рдореЗрдВ рдкрд╛рд░рджрд░реНрд╢реА рд╣реЛрдирд╛, рд╕рднреА рдЖрд╡рд╢реНрдпрдХ рдкреНрд░рдХрдЯрдиреЛрдВ рдФрд░ рдирд┐рд░реНрдгрдпреЛрдВ рдХреЛ рдХрд░рдирд╛, рджреЗрд╢ рдХреЗ рд╕рднреА рдХрд╛рдиреВрдиреЛрдВ рдХрд╛ рдЕрдиреБрдкрд╛рд▓рди рдХрд░рдирд╛, рдкрдгрдзрд╛рд░рд┐рдпреЛрдВ рдХреЗ рдкреНрд░рддрд┐ рдЬрд╡рд╛рдмрджреЗрд╣ рдФрд░ рдЬрд┐рдореНрдореЗрджрд╛рд░ рд╣реЛрдирд╛ рддрдерд╛ рдиреИрддрд┐рдХ рд░реАрддрд┐ рд╕реЗ рдХрд╛рд░реЛрдмрд╛рд░ рдХреЗ рд╕рдВрдЪрд╛рд▓рди рдХреА рдкреНрд░рддрд┐рд╡рджреНрдзрддрд╛ рд░рдЦрдирд╛ред рдирд┐рдЧрдорд┐рдд рдЕрднрд┐рд╢рд╛рд╕рди рдХреЗ рд╡рд┐рд╖рдп рдореЗрдВ рдЬрд┐рд╕ рджреВрд╕рд░реА рдмрд╛рдд рдкрд░ рд╡рд┐рд╢реЗрд╖ рдмрд▓ рджрд┐рдпрд╛ рдЧрдпрд╛ рд╣реИ, рд╡рд╣ рд╣реИ, рдХрдореНрдкрдиреА рдХрд╛ рдкреНрд░рдмрдВрдзрди рдХрд░рддреЗ рд╕рдордп рдирд┐рдпрдВрддреНрд░рдг рдХрд░рдиреЗ рд╡рд╛рд▓реЛрдВ рджреНрд╡рд╛рд░рд╛ рд╡реНрдпрдХреНрддрд┐рдЧрдд рдПрд╡рдореН рдирд┐рдЧрдорд┐рдд рдирд┐рдзрд┐рдпреЛрдВ рдХреЗ рдмреАрдЪ рднреЗрдж рдХрд░рдиреЗ рдХреА рдХреНрд╖рдорддрд╛ред рдореВрд▓рддрдГ, рдЬреЛ рдХрдореНрдкрдиреА рдЕрдЪреНрдЫреЗ рдирд┐рдЧрдорд┐рдд рдЕрднрд┐рд╢рд╛рд╕рди рдХреЗ рд▓рд┐рдП рдЬрд╛рдиреА рдЬрд╛рддреА рд╣реИ, рдЙрд╕рдХреЗ рд╕рд╛рде рд╡рд┐рд╢реНрд╡рд╛рд╕ рдХрд╛ рдПрдХ рд╕реНрддрд░ рдЬреБрдбрд╝рд╛ рд╣реЛрддрд╛ рд╣реИред рдмреЛрд░реНрдб рдореЗрдВ рд╕реНрд╡рддрдВрддреНрд░ рдирд┐рджреЗрд╢рдХреЛрдВ рдХреЗ рдПрдХ рд╕рдХреНрд░рд┐рдп рд╕рдореВрд╣ рдХрд╛ рд╣реЛрдирд╛ рдмрд╛рдЬрд╝рд╛рд░ рдореЗрдВ рд╡рд┐рд╢реНрд╡рд╛рд╕ рд╕реБрдирд┐рд╢реНрдЪрд┐рдд рдХрд░рдиреЗ рдореЗрдВ рдмрд╣реБрдд рдмрдбрд╝рд╛ рдпреЛрдЧрджрд╛рди рдХрд░рддрд╛ рд╣реИред рдирд┐рдЧрдорд┐рдд рдЕрднрд┐рд╢рд╛рд╕рди рдХреЛ рдЙрд╕ рдПрдХ рдорд╛рдирджрдгреНрдб рдХреЗ рд░реВрдк рдореЗрдВ рдЬрд╛рдирд╛ рдЬрд╛рддрд╛ рд╣реИ, рдЬрд┐рд╕ рдкрд░ рд╡рд┐рджреЗрд╢реА рд╕рдВрд╕реНрдерд╛рдЧрдд рдирд┐рд╡реЗрд╢рдХ, рдпрд╣ рдирд┐рд░реНрдгрдп рдХрд░рддреЗ рд╕рдордп рдХрд┐ рдХрд┐рди рдХрдореНрдкрдирд┐рдпреЛрдВ рдореЗрдВ рдирд┐рд╡реЗрд╢ рдХрд┐рдпрд╛ рдЬрд╛рдП, рдЕрдзрд┐рдХрд╛рдзрд┐рдХ рдирд┐рд░реНрднрд░ рд╣реЛрддреЗ рдЬрд╛ рд░рд╣реЗ рд╣реИрдВред рдЗрд╕реЗ рдЙрд╕ рдХрдореНрдкрдиреА рдХреА рд╢реЗрдпрд░ рдХреАрдорддреЛрдВ рдкрд░ рд╕рдХрд╛рд░рд╛рддреНрдордХ рдкреНрд░рднрд╛рд╡ рд░рдЦрдиреЗ рд╡рд╛рд▓реЗ рдХреЗ рд░реВрдк рдореЗрдВ рднреА рдЬрд╛рдирд╛ рдЬрд╛рддрд╛ рд╣реИред рдирд┐рдЧрдорд┐рдд рдЕрднрд┐рд╢рд╛рд╕рди рдХреЗ рдореЛрд░рдЪреЗ рдкрд░ рд╕реНрд╡рдЪреНрдЫ рдЫрд╡рд┐ рдХрд╛ рд░рдЦрдирд╛ рдХрдореНрдкрдирд┐рдпреЛрдВ рдХреЗ рд▓рд┐рдП рдЕрдкреЗрдХреНрд╖рд╛рдХреГрдд рдЕрдзрд┐рдХ рдЙрдЪрд┐рдд рд▓рд╛рдЧрддреЛрдВ рдкрд░ рдкреВрдБрдЬреА рдЙрджреНрдЧрдо рдХрд░рдиреЗ рдХреЛ рднреА рд╕реБрдЧрдорддрд░ рдмрдирд╛ рд╕рдХрддрд╛ рд╣реИред рджреБрд░реНрднрд╛рдЧреНрдпрд╡рд╢, рдирд┐рдЧрдорд┐рдд рдЕрднрд┐рд╢рд╛рд╕рди рдмрд╣реБрдзрд╛ рдХрд┐рд╕реА рдмрдбрд╝реЗ рдШреЛрдЯрд╛рд▓реЗ рдХреЗ рдкреНрд░рдХрдЯрди рдХреЗ рдмрд╛рдж рд╣реА рдЪрд░реНрдЪрд╛ рдХреЗ рдХреЗрдВрджреНрд░ рдореЗрдВ рдЖрддрд╛ рд╣реИред

Q4 2013, As per passage Long Passage Q1,

According to the passage, which of the following is/are the major benefit/benefits of good corporate governance?
 1. Good corporate governance leads to increase in share price of the company.
 2. A company with good corporate governance always increases its business turnover rapidly.
 3. Good corporate governance is the main criterion for foreign institutional investors when they decide to buy a company.

Select the correct answer using the codes given below:

рдкрд░рд┐рдЪреНрдЫреЗрдж рдХреЗ рдЕрдиреБрд╕рд╛рд░, рдирд┐рдореНрдирд▓рд┐рдЦрд┐рдд рдореЗрдВ рд╕реЗ, рдЕрдЪреНрдЫреЗ рдирд┐рдЧрдорд┐рдд рдЕрднрд┐рд╢рд╛рд╕рди рдХрд╛/рдХреЗ рдкреНрд░рдореБрдЦ рд▓рд╛рдн рдХреНрдпрд╛ рд╣реИ/рд╣реИрдВ ?
 1. рдЕрдЪреНрдЫрд╛ рдирд┐рдЧрдорд┐рдд рдЕрднрд┐рд╢рд╛рд╕рди рдХрдореНрдкрдиреА рдХреА рд╢реЗрдпрд░ рдХреАрдордд рдореЗрдВ рд╡реГрджреНрдзрд┐ рдХрд░ рджреЗрддрд╛ рд╣реИред
 2. рдЕрдЪреНрдЫрд╛ рдирд┐рдЧрдорд┐рдд рдЕрднрд┐рд╢рд╛рд╕рди рдпреБрдХреНрдд рдХрдореНрдкрдиреА рд╣рдореЗрд╢рд╛ рдЕрдкрдиреЗ рд╡реНрдпрд╡рд╕рд╛рдп рдЖрд╡рд░реНрдд рдореЗрдВ рддреЗрдЬреА рд╕реЗ рд╡реГрджреНрдзрд┐ рдХрд░рддреА рд╣реИред
 3. рдЕрдЪреНрдЫрд╛ рдирд┐рдЧрдорд┐рдд рдЕрднрд┐рд╢рд╛рд╕рди, рд╡рд┐рджреЗрд╢реА рд╕рдВрд╕реНрдерд╛рдЧрдд рдирд┐рд╡реЗрд╢рдХреЛрдВ рджреНрд╡рд╛рд░рд╛ рдХрдореНрдкрдиреА рдЦрд░реАрджрдиреЗ рдореЗрдВ рдирд┐рд░реНрдгрдп рд▓реЗрдиреЗ рд╣реЗрддреБ, рдкреНрд░рдореБрдЦ рдорд╛рдирджрдгреНрдб рд╣реЛрддрд╛ рд╣реИред